Les frais directs et indirects intègrent des frais sur versements (droits d'entrée, droits de sortie et droits d'arbitrage) et des frais de fonctionnement et de gestion (frais de gestion financière, de gestion administrative et comptable, de dépositaire, de conservation et de commissaire aux comptes). Les frais indirects sont ceux appliqués par les fonds sous-jacents dans le cadre de la multigestion.