Valeant va racheter Sprout, le fabricant du "Viagra féminin"

(Reuters) - Le groupe pharmaceutique canadien Valeant Pharmaceuticals International va racheter le laboratoire non coté Sprout Pharmaceuticals pour un montant d'environ un milliard de dollars (895 millions d'euros), auquel s'ajouteront des paiements complémentaires en fonction des ventes du "Viagra féminin".

Après deux tentatives infructueuses, Sprout a reçu mardi le feu vert des autorités américaines pour la mise sur le marché de la fibransérine, traitement des troubles du désir sexuel chez la femme pré-ménopausée.

Elles ont cependant assorti l'autorisation du médicament, qui sera commercialisé sous le nom d'Addyi, d'un avertissement sur ses effets indésirables. La prise de ce traitement est en effet associée à des risques d'hypotension artérielle et de syncope, en particulier en cas de consommation concomitante d'alcool.

Selon les termes de l'accord conclu entre les deux laboratoires, Valeant paiera 500 millions de dollars à la clôture de la transaction, effectuera un autre versement du même montant au premier trimestre 2016 et procèdera à des paiements complémentaires en fonction des ventes d'Addyi.

Le groupe canadien prévoit de conclure la transaction au troisième trimestre et s'attend à ce que l'Addyi soit commercialisé d'ici la fin de l'année aux Etats-Unis.

Il estime que cette opération, d'abord annoncée par le Wall Street Journal mercredi, sera relutive à partir de l'exercice 2016. Le directeur général de Valeant, J. Michael Pearson, a déclaré jeudi sur CNBC que les deux laboratoires avaient commencé à discuter de cette opération il y a environ trois semaines.

Raghuram Selvaraju, de la société de courtage H.C. Wainwright & Co, estime que les ventes d'Addyi culmineront à 100 millions de dollars par an. Le Viagra a généré un chiffre d'affaires d'environ 1,7 milliard de dollars en 2014.

Même si les médias ont surnommé cette pilule rose le "Viagra féminin", son mode d'action diffère de celui du traitement des troubles de l'érection commercialisé par Pfizer. La fibransérine agit au niveau cérébral, c'est un médicament de la classe des inhibiteurs sélectifs de la recapture de la sérotonine, catégorie d'antidépresseurs dans laquelle figure notamment le Prozac.

(Caroline Humer, Natalie Grover et Supriya Kurane, Myriam Rivet pour le service français, édité par Benoît van Overstraeten)