Investir dans les SCPI : Ce qu’il faut savoir

Ce n'est pas un secret que devenir propriétaire de parts de biens immobiliers locatifs est le rêve de la plupart des investisseurs français. Et pour preuve, les Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI) ont engrangé ces dernières années plusieurs milliards d'euros.

Mais puisqu'elles subissent, elles aussi, les fluctuations du marché, il importe de détenir un certain nombre d'informations. Découvrez dans cet article comment investir dans les SCPI en minorant les aléas.

Que font les SCPI ?

Apparues dans les années 1960, les SCPI offrent l'accès au marché de l'immobilier professionnel aux investisseurs particuliers. Elles proposent à ces derniers d'acheter des parts de société de placement immobilier, dans un élan d'investissement collectif pour s'assurer des revenus réguliers.

On emploiera ainsi souvent l'expression « pierre papier », qui stipule que le patrimoine (ici désigné pierre) est acquis à travers des parts de société (ici désignées papier).

Investir en SCPI offre donc l'avantage d'un investissement modéré avec une diversification incomparable, tout en s'épargnant les tracasseries d'une gestion quotidienne.

Seul bémol, le capital n'est pas garanti. Il faut également noter qu'une SCPI n'a pas la même liquidité que les actions, obligations, etc. car n'étant pas coté.

Quel risque y a-t-il à investir dans les SCPI ?

Le principal risque réside dans le choix des SCPI. Pour de meilleures garanties de réussite, il est recommandé de, non pas multiplier, mais de diversifier son choix. En d'autres termes, loin d'opter pour 3 SCPI de même profil, il est possible de choisir :

• Une SCPI des métiers de la petite enfance ou de 4e âge ;
• Une SCPI de développement durable ;
• Et une SCPI de commerce.

Il faut par ailleurs préférer investir dans les SCPI ayant cumulé des réserves de trésorerie de sorte à résoudre efficacement d'éventuels incidents locatifs par exemple. Pour se protéger de tout risque, il vaut mieux se faire accompagner par un conseiller en investissement financier.

Cliquez ici pour consulter des informations importantes sur les SCPI.

Quid du rendement ?

Le rendement dépend des performances locatives des années antérieures, ainsi que des procédés de revalorisation des parts de la SCPI. Ces deux éléments déterminants de l'attrait de la société influent par ricochet grandement le calcul du rendement.

Miser sur le rendement...

Il faut noter que la baisse de la valeur intrinsèque de la SCPI n'affecte pas systématiquement son aptitude à poursuivre la distribution des mêmes revenus. Le rendement peut ainsi même s'accroître, assurant rentabilité, même si l'actif chute.

...ou sur la valeur de l'investissement ?

De l'autre côté, il y a des SCPI qui font monter les moyens d'acquisition d'actifs en vue d'induire une hausse de la revalorisation annuelle de l'investissement. Celles-ci feront donc preuve de plus de prudence dans la distribution des revenus. Cet article en parle.

3e option : le cumul

Il n'est pas impossible d'associer les deux avantages précédents. C'est d'ailleurs la meilleure option pour investir dans les SCPI. En effet, l'un ou l'autre seul, n'offre pas 100 % de garantie d'un futur stable et lucratif.

La fiscalité et la liquidité : La bonne astuce

Il est conseillé de domicilier ses parts de SCPI dans un contrat d'assurance-vie. Cela permet à ses revenus de bénéficier de la fiscalité dudit contrat, augmentant ainsi en valeur au fur et à mesure que le temps passe.

Mieux, le souscripteur obtient de l'assureur, la même liquidité que pour tout autre actif d'assurance-vie. Il sera ainsi plus avantagé que dans le cas d'une fiscalité classique des revenus fonciers.

Une demande d'information permettrait d'obtenir les meilleures propositions personnalisées d'allocation en assurance-vie.

La banque et la bonne information

Un prêt bancaire peut être utilisé pour un investissement dans les SCPI. De même, avoir la bonne information avant les autres peut être décisif pour capitaliser avec les SCPI.

Le levier bancaire

Il est possible d'investir dans les SCPI par prêt bancaire à un taux de 2,6 % pour un rendement de 5,02 %, pour peu que l'investisseur remplisse les conditions requises.

Cela exige seulement de faibles mensualités pour rembourser, avec l'option de déduction de l'intérêt, des revenus issus de la SCPI.

La valeur de réalisation

Tenues par une obligation de transparence et d'information, les SCPI rendent chaque année publique une expertise de valeur réelle avec précision du parc immobilier.

Le délai entre la publication de l'information d'augmentation de valeur de la part et son entrée en vigueur laisse le temps à l'investisseur de souscrire. La bonne information au bon moment peut donc permettre de bien investir dans les SCPI.