La Banque Postale grande favorite pour racheter Banque Palatine

La vente de Banque Palatine par les Caisses d'Épargne avance à grands pas. Après avoir confirmé cette cession, deux banques sont véritablement intéressées?: Crédit Mutuel Arkéa et la Banque Postale. « Il n'y a qu'un seul vrai candidat », explique pourtant un connaisseur. Selon plusieurs sources proches, la Banque Postale fait figure de grande favorite.Au niveau industriel d'abord. La filiale de La Poste est dans une logique de développement sur tous les métiers pour devenir une véritable banque universelle. Son patron, Patrick Werner, veut fournir du crédit aux entreprises. Une acquisition lui permettrait de gagner du temps plutôt qu'une création ex nihilo. Par ailleurs, la Banque Postale dispose d'un réseau national, comme Banque Palatine. De son côté, Arkéa est surtout concentré dans l'ouest de la France. En rachetant Banque Palatine, elle empiéterait ainsi sur le territoire de son rival Crédit Mutuel Centre Est Europe, une situation difficile à imaginer au sein du groupe.Mais la Banque Postale joue aussi sur le volet politique. En pleine crise financière, il y aurait une véritable logique politique à ce que la banque publique puisse financer les PME alors que l'aide aux entreprises est le cheval de bataille du président de la République. Enfin, la direction de Banque Palatine semble, elle aussi, acquise à la Banque Postale. Son président Daniel Karyotis a écrit à ses salariés le 22 décembre une lettre dans laquelle il confirmait les marques d'intérêts de la filiale de La Poste, sans en évoquer d'autres, et soulignant qu'elle est l'une des banques « les plus solides de la Place », ajoutant, rassurant, que la Banque Postale « n'apporterait pas de remise en cause pour Banque Palatine ».la volonté d'aller viteUn comité d'entreprise de Banque Palatine a eu lieu lundi dernier dont l'ordre du jour était sa cession. Les Caisses d'Épargne veulent en tout cas aller vite. Selon nos informations, Banque Postale et Crédit Mutuel Arkéa ont remis des offres juste avant Noël. Et la période de consultation des comptes de Banque Palatine (dataroom) est ouverte depuis lundi. L'objectif des Caisses d'Épargne est de trouver un accord d'ici à la fin du mois afin de comptabiliser la cession dans ses comptes 2008. Elles espèrent en tirer 1 milliard d'euros, justifiant ce prix par l'important travail de restructuration fait par Daniel Karyotis et ses équipes depuis un an. Mais la Banque Postale serait prête à mettre entre 700 et 800 millions d'euros. Elle estime que la banque pâtit des perspectives de défaut des entreprises et d'augmentation du coût du risque. La valorisation pourrait s'ajuster à la baisse à la faveur d'un accord entre Banque Postale et l'Écureuil pour réduire le périmètre de Palatine. Les Caisses d'Épargne récupéreraient la participation de 20 % dans la foncière Eurosic (qui détient notamment son siège) et la filiale de crédit-bail Cicobail, à travers le Crédit Foncier (voir graphique).Matthieu Pechberty, avec B. J.