Ce contenu est réservé aux abonnés La Tribune
L'ancien patron d'UniCredit, Jean-Pierre Mustier, sera en charge de trouver l'oiseau rare dans le secteur financier.
Remo Casilli
Le pari est réussi et largement sursouscrit ! Le SPAC Pegasus, lancé par quatre sponsors de renom, a en effet levé 500 millions d'euros lors d'un placement privé auprès d'investisseurs institutionnels. Ce qui en fait le plus important véhicule de ce genre en Europe.
Le SPAC (Special Purpose Acquisition Company) a pour co-sponsors Tikehau Capital, un groupe de gestion d'actifs alternatifs qui s'est fait un nom dans le monde de la finance en quelques années, Financière Agache, holding de la famille Arnault, et deux banquiers expérimentés, Jean-Pierre Mustier (ex-patron d'UniCredit) et Diego Di Giorgi (ex-Bank of America), ces deux derniers étant dirigeants opérationnels de la structure cotée. La cotation du SPAC a débuté ce jeudi 29 avril sur la place d'Amsterdam, choisie pour son profil plus international au cas où la cible se trouverait au Royaume-Uni ou dans un autre pays.
Objectif assigné à Pegasus? Trouver, d'ici à deux ans, une cible à acquérir dans le secteur financier, soit dans la gestion d'actifs, la banque, la fintech ou bien encore dans l'assurance. Une fois l'opération réalisée, la valorisation du nouvel ensemble coté pourrait doubler, soit autour du milliard d'euros, sachant que les investisseurs initiaux du SPAC n'ont pas forcément vocation à devenir majoritaires.
À lire également
Pour le choix de la cible, les opportunités ne manquent pas. Dans un univers financier en pleine mutation, notamment technologique, les cartes ne cessent d'être rebattues alors que les fondamentaux restent solides avec une épargne abondante et des besoins croissants de financement des entreprises.
Tikehau Capital, plutôt connu dans l'univers du private equity, aurait-il succombé à un effet de mode sur les SPACs? Les fondateurs de Tikehau Capital s'en défendent:
Trump rallume la chaudière du charbon américain avec 700 millions de dollars
Micro-réacteurs nucléaires : Antares franchit le cap décisif de la criticité
L’industrie française repasse les 10% du PIB, mais les usines continuent de fermer
Souveraineté alimentaire et sanitaire : l'État monte au capital de l'industriel Eurolysine, menacé par la concurrence chinoise
