Un fonds sécurisé en édition limitée

Proposé par Generali Patrimoine comme une alternative aux fonds en euros traditionnels, Elixence s'en distingue notamment par sa composition : une part importante du capital (30 % maximum) est investie en actions. Le solde, soit la part obligataire, est quant à lui majoritairement constitué d'obligations d'État de qualité et plus spécifiquement d'obligations d'État françaises.

« Ce produit a été conçu pour les épargnants désirant sécuriser leur investissement tout en recherchant une performance supérieure aux fonds en euros traditionnels », explique l'équipe de gestion, composée de 7 analystes et gérants spécialisés dans la sélection de fonds. Ceux-ci pilotent ce fonds commun de placement, au sein du département multigestion de Generali Investments, la filiale de gestion d'actifs du groupe. Ils sont soutenus, dans le cadre de l'allocation d'actifs par un comité d'investissement qui leur fournit des recommandations.

D'avantage exposé en actifs dynamiques, le fonds propose un profil de performance plutôt attractif, d'autant que le capital est protégé. Bien entendu, comme toujours en la matière, il y a une contrepartie : compte tenu de la part du portefeuille exposée aux aléas des marchés financiers, le fonds Elixence peut, en cas de tempête boursière, présenter des performances très faibles, voire nulles dans des configurations de marché très défavorables comme en ce moment. Il faut néanmoins noter que les plus-values acquises sont sécurisées chaque année. Elles sont donc définitivement acquises par le souscripteur qui peut récupérer son capital à tout moment.

Aspect peu courant pour un FCP qui s'explique par les impératifs de gestion et de sécurisation du capital, le montant de collecte est prédéfini. Il n'est disponible que dans les contrats Himalia et Espace Invest 4 sous certaines conditions : l'investissement ne peut se faire que dans le cadre d'un versement initial ou d'un versement libre; et 80 % maximum du montant versé peuvent y être investis, les 20 % restants doivent être répartis sur des supports en unités de compte. Les frais de gestion annuels se montent à 1 % du capital investi.